中印关系最新消息2017:边境事件点评 军工概念股一览

  综投网(m.zt5.com)08月15日讯

中印边境对峙最新消息

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  事件:

  近两个月以来,因印军非法越界进入中国,并拒绝中方撤军要求,中印边境对峙局势紧张。目前印度沿中印边境部署了8个师以上的陆军部队,以及数百架作战飞机,总兵力超过20万人。

  印度外交部在4日下午召开的新闻发布会上做出回应,不提撤回部队,声称做好了应对一起局势升级的准备,对于一些关键问题,避而不答。8月3日上午至4日凌晨,外交部、国防部和人民日报、新华社、解放军报以及中国驻印度大使馆等6个国家部委和机构先后就印方越界事件密集发声。

  点评:

  此次“洞朗事件”发生地的西藏亚东县,其东、西、南三面都处在印度锡金邦和不丹王国的包围中,该地区正处在印军对华作战的主要方向上。

  印度敢于长期对峙内外因兼备。我们认为,此次印度军队一反常态越界,敢于长期对峙有内外因素。

  外因方面:

  (1)洞朗地区位于中国、锡金和不丹的战略交汇处。离印度东北地区的咽喉西里古丽走廊非常近,仅仅数十公里,它是印度连接其东部的陆上通道,也是印度国土的咽喉要地,印度国土布局和形式不佳,主要指的就是这里,有人将它比喻为印度的7寸。

  如果解放军在此处修建快速公路,甚至铁路、机场,是部队具备该地区大规模快速部署能力,数小时可以切断印度与东北部的联系,将对印度东北部地区产生巨大威胁,甚至会产生该地区独立的危险。

  (2)美国现在是印度军火采购的主要卖家,据路透社报道,自2008年以来已与印方签订价值150多亿美元的军售大单;印度总理莫迪6月份同特朗普见面后,建立了互惠互利更为稳固的双边合作伙伴关系;7月10日,印度、美国、日本三国在印度南部的孟加拉湾,举行了“马拉巴尔-2017”海上联合军事演习;美国国务院8月4日表示,美国支持印度加入联合国常任常任理事国,所以这时候莫迪会表现的非常鸡血和冲动。

  印度官方错误地认为美国、日本已经同印度结成“超级联盟”来保护印度。目前,俄罗斯和欧盟针对自身利益考虑,同印度也建立了良好的伙伴关系。在政治国际环境上面,印度认为进入了历史上最好的阶段,印度的经济和政治国际环境都好于中国,这也为印度政府对外扩张增加了自信和勇气。

  (3)中国的“一带一路”国家战略,印度从来都是有自己的看法,印度很多人认为,“印度离中国近,且都是地区有影响力和悠久历史的大国,该战略一定会对印度产生冲击,中国的意识形态和商品会从陆地和海洋形成了对印度的包围,通过对印度周边国际和地区的援助和合作,必将削弱印度在南亚的影响力。”

  内因方面:

  (1)试探中国底线,探寻中国维护主权的决心和意志;

  (2)实现英国殖民期间的地区大国梦,通过霸权主义强权实现自己的野心;

  (3)印度国内经济下行严重,废钞行动带来的负面影响不断显现,民众积怨颇深,通过中印对峙和矛盾来转移视线,唤起国民的民族主义热情。

  我国综合实力远超印度。我国在“洞朗事件”发生后一直保持克制,但我们认为有可能不会永远保持耐心。因为和印度相比,我国在军事实力方面占有压倒性优势,可以制衡并反击印度的手段有很多。数据显示,对中印综合实力比较,39多个项目中我国有34个项目均超过印度,其中有多个项目远超印度。

  投资建议:

  我们认为,如果中印局势持续发酵,引发超市场预期的事件,将对军工行业产生较大影响。我们持续关注中印对峙进展,短期建议关注超跌白马股、中报业绩超预期标的,以及科研院所改制试点带来的行业机会。长期看,下半年是布局军工的良好左侧入场点,军工行业受益于混改、军民融合、科研院所改制等政策红利。

  标的方面,我们以成长+改革两条主线为抓手,自下而上优先选取中小市值、高成长、有业绩的投资标的,建议关注:全信股份(21.63 -0.32%)、国睿科技(26.62 +0.45%)、中直股份(45.92 -1.03%)、中航光电(33.22 -1.01%)和北方国际(23.81 -1.16%)。

  风险提示:

  军品订单释放不及预期、科研院所改制进程不及预期。

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